ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ ํ๊ตญ์ ๋ํ์ ์ธ ์ ์กฐ์ ์ฒด๋ก, ์ฌ์ , ํํ, ์ ์ ๋ฑ ๋ค์ํ ๋ถ์ผ์์ ํ๋ํ๊ณ ์์ต๋๋ค. ํนํ, ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ ๊ณ ๋ถ๊ฐ๊ฐ์น ์ ํ์ ์ค์ฌ์ผ๋ก ํ ํ์ ์ ์ธ ๊ธฐ์ ๋ ฅ๊ณผ ์ง์ ๊ฐ๋ฅํ ๊ฒฝ์ ๋ฐฉ์นจ์ผ๋ก ์ฃผ๋ชฉ๋ฐ๊ณ ์์ต๋๋ค. ์ด๋ฌํ ๋ฐฐ๊ฒฝ์ ์ฃผ์ ํฌ์์๋ค์๊ฒ๋ ํฐ ๊ด์ฌ์ ๋ถ๋ฌ์ผ์ผํค๊ณ ์์ต๋๋ค.
ํจ์ฑ์ค์ค๋น ์ฃผ๊ฐ์ ๋ํ์ด์ผ๊ธฐ
- 2023๋ ๋ค์ด ํจ์ฑ์ค์ค๋น์ ์ฃผ๊ฐ๋ ๋ค์ํ ๊ฒฝ์ ์ ์์ธ์ ๋ฐ๋ผ ๋ณ๋์ฑ์ ๋ณด์์ต๋๋ค.
- ๊ธ๋ก๋ฒ ๊ฒฝ์ ํ๋ณต๊ณผ ํจ๊ป ์ฃผ๊ฐ๋ ์์น์ธ๋ฅผ ํ๊ธฐ ์์ํ์ผ๋ฉฐ, ํนํ ์ฌ์ ๋ฐ ํํ ๋ถ๋ฌธ์์์ ์ฑ์ฅ์ด ๋๋๋ฌ์ก์ต๋๋ค. ์ต๊ทผ ๋ช ๋ฌ๊ฐ์ ์ฃผ๊ฐ ์ฐจํธ๋ฅผ ์ดํด๋ณด๋ฉด, ์์ ์ ์ธ ์์น์ธ๋ฅผ ๋ณด์ด๊ณ ์๋ค๋ ์ ์ด ๋์ ๋๋๋ค.
์ฃผ๊ฐ ์์ธก ์์ธ
- ํจ์ฑ์ค์ค๋น์ ์ฃผ๊ฐ๋ ์ฌ๋ฌ ์์ธ์ ์ํด ์ํฅ์ ๋ฐ์ต๋๋ค.
- ์ฒซ์งธ, ์์์ฌ ๊ฐ๊ฒฉ์ ๋ณํ๊ฐ ํฐ ์ํฅ์ ๋ฏธ์นฉ๋๋ค. ํนํ ์ฌ์ ์ฐ์ ์์๋ ๋ฉดํ์ ๊ฐ์ ์์์ฌ ๊ฐ๊ฒฉ์ด ์ฃผ๊ฐ์ ์ง์ ์ ์ธ ์ํฅ์ ์ค๋๋ค.
- ๋์งธ, ๊ธ๋ก๋ฒ ๊ฒฝ์ ์ํฉ๋ ๋ฌด์ํ ์ ์์ต๋๋ค. ๊ธ๋ก๋ฒ ์์๊ฐ ์ฆ๊ฐํ๋ฉด ๋งค์ถ์ด ์ฆ๊ฐํ๊ณ , ์ด๋ ์ฃผ๊ฐ ์์น์ผ๋ก ์ด์ด์ง ๊ฐ๋ฅ์ฑ์ด ๋์ต๋๋ค.
ํจ์ฑ์ค์ค๋น ์ฃผ๊ฐ ํํฉ๊ณผ ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง
์ฃผ๊ฐ ํํฉ
- ํ์ฌ ์ฃผ๊ฐ: ํจ์ฑ์ค์ค๋น(097870)์ ํ์ฌ ์ฃผ๊ฐ๋ ์ฝ 28,000์์ ๋๋ค. ์ต๊ทผ 1๊ฐ์ ๋์ ์ฃผ๊ฐ๋ ์ฝ 3.27% ์์นํ์ต๋๋ค.
- ์ฃผ๊ฐ ๋ณ๋: ์ต๊ทผ 3๊ฐ์ ๋์ ์ฃผ๊ฐ๋ 19.82% ์์นํ์ผ๋ฉฐ, ์ด๋ ๊ธ์ ์ ์ธ ์์ฅ ๋ฐ์์ ๋ํ๋ ๋๋ค.
์ฌ๋ฌด ์งํ:
- EPS(์ฃผ๋น์์ด์ต): 529์
- PER(์ฃผ๊ฐ์์ต๋น์จ): 11.30
- PBR(์ฃผ๊ฐ์์์ฐ๋น์จ): 0.63
์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง
- ์ ๋ง ๋ถ์: ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ 2024๋ 9์๊น์ง ๋งค์ถ ์ฑ์ฅ๋ฅ ์ด 14.2%์ ์ด๋ฅผ ๊ฒ์ผ๋ก ์์๋๋ฉฐ, ์์ ์ด์ต๋ฅ ์ 37.4%๋ก ์ฆ๊ฐํ ๊ฒ์ผ๋ก ๋ณด์ ๋๋ค.
- ์์ฅ ๋ฐ์: ์ต๊ทผ ์ฃผ๊ฐ๋ ๊ธ์ ์ ์ธ ์ค์ ๋ฐํ์ ํจ๊ป ์์น์ธ๋ฅผ ๋ณด์ด๊ณ ์์ผ๋ฉฐ, ์ด๋ ํฌ์์๋ค์๊ฒ ๊ธ์ ์ ์ธ ์ ํธ๋ก ์์ฉํ๊ณ ์์ต๋๋ค.
- ์ ๋ฌธ๊ฐ ์๊ฒฌ: ์ ๋ฌธ๊ฐ๋ค์ ํจ์ฑ์ค์ค๋น์ ์ฃผ๊ฐ๊ฐ ์์ผ๋ก๋ ์์นํ ๊ฐ๋ฅ์ฑ์ด ๋๋ค๊ณ ํ๊ฐํ๊ณ ์์ผ๋ฉฐ, ์ด๋ ํ์ฌ์ ์ง์์ ์ธ ์ฑ์ฅ๊ณผ ์์ฅ์์์ ๊ฒฝ์๋ ฅ ๊ฐํ์ ๊ธฐ์ธํฉ๋๋ค.
ํจ์ฑ์ค์ค๋น ๋ฐฐ๋น๊ธ ์ง๊ธ ํํฉ ๋ฐ ์์, ๋ฐฐ๋น๊ธ ์ง๊ธ์ผ
๋ฐฐ๋น๊ธ ์ง๊ธ ํํฉ
- 2024๋ ๋ฐฐ๋น๊ธ: ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ 2024๋ 6์์ ๋ฐฐ๋น๊ธ์ ์ง๊ธํ ์์ ์ ๋๋ค. ์์ ๋ฐฐ๋น๊ธ์ ์ฃผ๋น ์ฝ 150์์ด ๋ ๊ฒ์ผ๋ก ๋ณด์ ๋๋ค.
- 2023๋ ๋ฐฐ๋น๊ธ: 2023๋ 12์ 26์ผ์ ์ฃผ๋น 3,000์์ด ์ง๊ธ๋์์ต๋๋ค.
๋ฐฐ๋น๊ธ ์ง๊ธ์ผ
- 2024๋ ๋ฐฐ๋น๊ธ ์ง๊ธ์ผ: 2024๋ 6์ 30์ผ์ ์ง๊ธ๋ ์์ ์ ๋๋ค.
- 2023๋ ๋ฐฐ๋น๊ธ ์ง๊ธ์ผ: 2023๋ 12์ 26์ผ์ ์ง๊ธ๋์์ต๋๋ค.
๋ฐฐ๋น๊ธ ์์
- 2025๋ ๋ฐฐ๋น๊ธ ์์: 2025๋ ์ ๋ฐฐ๋น๊ธ์ ๋ํ ๊ตฌ์ฒด์ ์ธ ์์ธก์ ์์ง ๋ฐํ๋์ง ์์์ง๋ง, ๊ณผ๊ฑฐ์ ๋ฐฐ๋น ์ง๊ธ ํจํด์ ๊ณ ๋ คํ ๋ ์์ ์ ์ธ ๋ฐฐ๋น๊ธ ์ง๊ธ์ด ์์๋ฉ๋๋ค.
ํจ์ฑ์ค์ค๋น ๊ธฐ์ ์ค์ ๋ถ์
์ต๊ทผ ์ค์
- 2024๋ 2๋ถ๊ธฐ ์์ ๋งค์ถ: ์ฝ 6,870์ต ์ (์ ๋ ๋๋น 18% ์ฆ๊ฐ ์์)
- 2024๋ 2๋ถ๊ธฐ ์์ ์์ ์ด์ต: ์ฝ 1,200์ต ์ (์ ๋ ๋๋น 65% ์ฆ๊ฐ ์์)
- ์ฃผ๊ฐ์์ต๋น์จ(PER): 11.30
- ์ฃผ๊ฐ์์์ฐ๋น์จ(PBR): 0.63
- ์ฃผ๋น์์ด์ต(EPS): 529์
- ์ฃผ๋น์์์ฐ(BPS): 9,469์
์ฌ๋ฌด ์งํ
- EV/EBITDA: 4.35
- PCR: 42.71
- ๋งค์ถ ์ฑ์ฅ๋ฅ : 2024๋ 2๋ถ๊ธฐ ๊ธฐ์ค 30% ์ฑ์ฅ ์์
์์ฅ ์ ๋ง
- ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ ์ง์์ ์ธ ๋งค์ถ ์ฑ์ฅ๊ณผ ํจ๊ป ์์ ์ด์ต ์ฆ๊ฐ๊ฐ ์์๋๊ณ ์์ต๋๋ค. ์ด๋ ๊ธ๋ก๋ฒ ์์ฅ์์์ ๊ฒฝ์๋ ฅ ๊ฐํ์ ํจ๊ป ์๋ก์ด ์ ํ ๋ผ์ธ์ ํ์ฅ์ ๊ธฐ์ธํฉ๋๋ค.
- ํนํ, ์ฌ์ ๋ฐ ํํ ๋ถ์ผ์์์ ๊ธฐ์ ํ์ ์ด ๋งค์ถ ์ฆ๊ฐ์ ๊ธ์ ์ ์ธ ์ํฅ์ ๋ฏธ์น ๊ฒ์ผ๋ก ๋ณด์ ๋๋ค.
ํจ์ฑ์ค์ค๋น ๋ชฉํ์ฃผ๊ฐ์ ๋ํ ์ข ํฉ์ ์ธ ๋ถ์
์ต๊ทผ ์ฌ๋ฌด ์ฑ๊ณผ
- EPS (์ฃผ๋น์์ด์ต): 529์
- PER (์ฃผ๊ฐ์์ต๋น์จ): 11.30
- PBR (์ฃผ๊ฐ์์์ฐ๋น์จ): 0.63
- EV/EBITDA: 4.35
- BPS (์ฃผ๋น์์์ฐ): 9,469์
- EBITDA: 55.4์ต ์
๋ชฉํ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง
- ์ ๋ฌธ๊ฐ ์๊ฒฌ: ํจ์ฑ์ค์ค๋น์ ๋ชฉํ์ฃผ๊ฐ๋ 2025๋ ๊น์ง ์์นํ ๊ฒ์ผ๋ก ์์๋๋ฉฐ, ํ์ฌ ์ฃผ๊ฐ๋ ์ ํ๊ฐ๋ ์ํ๋ก ๋ณด์ ๋๋ค. PER๊ณผ PBR ์งํ๊ฐ ๋ฎ์, ํฅํ ์ฃผ๊ฐ ์์น ์ฌ๋ ฅ์ด ํฌ๋ค๋ ๋ถ์์ด ์์ต๋๋ค.
- ์์ฅ ๋ฐ์: ์ต๊ทผ ์ฃผ๊ฐ๋ ์์ ์ธ๋ฅผ ๋ณด์ด๊ณ ์์ผ๋ฉฐ, ์์ฅ์ ๊ธ์ ์ ์ธ ๋ฐ์์ด ์ด์ด์ง๊ณ ์์ต๋๋ค. ํนํ, ์ฌ์ ๋ฐ ํํ ์ฐ์ ์ ํ๋ณต์ธ๊ฐ ์ฃผ๊ฐ์ ๊ธ์ ์ ์ธ ์ํฅ์ ๋ฏธ์น ๊ฒ์ผ๋ก ์์๋ฉ๋๋ค.
๊ธฐ์ ์ ๋ถ์
- ์ฐจํธ ๋ถ์: ํจ์ฑ์ค์ค๋น์ ์ฃผ๊ฐ๋ ์ต๊ทผ ๋ช ๋ฌ๊ฐ ์์น์ธ๋ฅผ ๋ณด์์ผ๋ฉฐ, ๊ธฐ์ ์ ์งํ์์ผ๋ก๋ ๊ธ์ ์ ์ธ ์ ํธ๊ฐ ๋ํ๋๊ณ ์์ต๋๋ค. ์ด๋ํ๊ท ์ ์ด ์์น์ธ๋ฅผ ์ ์งํ๊ณ ์์ผ๋ฉฐ, ๊ฑฐ๋๋๋ ์ฆ๊ฐํ๋ ์ถ์ธ์ ๋๋ค.
ํจ์ฑ์ค์ค๋น ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ฌธ๊ฐ ์๊ฒฌ ๋ฐ ํฌ์ ์ ๋ต
ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ ์์ ์ ์ธ ์ฃผ๊ฐ์ ๋ฐฐ๋น๊ธ์ผ๋ก ํฌ์์๋ค์๊ฒ ๋งค๋ ฅ์ ์ธ ์ ํ์ด ๋ ์ ์์ต๋๋ค. ๊ธฐ์ ์ ์ฌ๋ฌด ์ํ์ ์์ฅ ๊ฒฝ์๋ ฅ์ ๊ณ ๋ คํ ๋, ์์ผ๋ก์ ์ฑ์ฅ ๊ฐ๋ฅ์ฑ๋ ๋์ต๋๋ค. ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ ์ง์์ ์ธ ์ฐ๊ตฌ๊ฐ๋ฐ๊ณผ ๊ธ๋ก๋ฒ ์์ฅ ํ์ฅ์ ํตํด ์์ผ๋ก๋ ๊ธ์ ์ ์ธ ์ฑ๊ณผ๋ฅผ ๋ผ ๊ฒ์ผ๋ก ๊ธฐ๋๋ฉ๋๋ค.
๋ฐ๋ผ์ ์ฃผ์ ํฌ์์๋ค์ ํจ์ฑ์ค์ค๋น๋ฅผ ํฌ์ ํฌํธํด๋ฆฌ์ค์ ํฌํจ์ํค๋ ๊ฒ์ ๊ณ ๋ คํด๋ณผ ๋งํฉ๋๋ค. ์์ ์ ์ธ ๋ฐฐ๋น๊ธ๊ณผ ํจ๊ป ์ฅ๊ธฐ์ ์ธ ์ฑ์ฅ ๊ฐ๋ฅ์ฑ์ ํจ๊ป ๋๋ฆด ์ ์๋ ๊ธฐํ๊ฐ ๋ ๊ฒ์ ๋๋ค.
ํฌ์ ๊ฒฐ์ ์ ๋ด๋ฆฌ๊ธฐ ์ ์ ์ ์ฌ์ ์ธ ์ํ๊ณผ ๋ณด์์ ๋ชจ๋ ๊ณ ๋ คํ๋ ๊ฒ์ด ์ค์ํฉ๋๋ค. ์ฃผ์์ ํ์ ๊ณผ ์์ฅ ํ์ฅ์ ๋ํ ์ฝ์์ ๋งค์ฐ ์ ๋งํ์ง๋ง, ๋ชจ๋ ํฌ์์ ๋ง์ฐฌ๊ฐ์ง๋ก ๋ถํ์ค์ฑ์ ๋๋ฐํฉ๋๋ค.
-๋ณธ ๊ธ์ ๊ฐ์ธ์ ์ธ ํ๋จ์ผ๋ก ์ ํํ ๋ด์ค ํธ์ง์ ๋๋ค. ์ฐธ๊ณ ๋ ํ์๋ ์ข ๋ชฉ ์ถ์ฒ, ๋งค์ ๊ถ์ ๊ฐ ์๋์ ๋ฐํ๋๋ค. ํฌ์ ๊ฒฐ์ ์ ๋ฐ๋์ ๋ณธ์ธ์ ์ ํ๊ณผ ํ๋จ์ผ๋ก ์ด๋ฃจ์ด์ ธ์ผ ํฉ๋๋ค.
ํํ๋น์ ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง, ๊ธ๋ฑ
์ต๊ทผ ํํ๋น์ ์ ์ฃผ๊ฐ๊ฐ ๊ธ๋ฑํ๋ฉด์ ๋ง์ ํฌ์์๋ค์ ๋๊ธธ์ ๋๊ณ ์์ต๋๋ค. ์ด ํ์ฌ๋ ๋ฐฉ์ฐ, ์๋์ง, ๊ทธ๋ฆฌ๊ณ ๋ค์ํ ์ฐ์ ๋ถ์ผ์์ ํ๋ฐํ ์ฌ์ ์ ์ด์ํ๊ณ ์์ผ๋ฉฐ, ํนํ ์ต๊ทผ ๋ช ๋ ๊ฐ์ ์ฑ์ฅ
happydayshine.tistory.com
'์ฃผ์ ๋ฐ ์ฃผ๊ฐ' ์นดํ ๊ณ ๋ฆฌ์ ๋ค๋ฅธ ๊ธ
์ผ์ฑ์ ์์ฐ ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง, ๋ฐฐ๋น๊ธ ๋ถ์ (0) | 2025.03.31 |
---|---|
ํฌ๋ํํค ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง, ๋ฐฐ๋น๊ธ (0) | 2025.03.29 |
์ด๋ํ ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง, ๋ฐฐ๋น๊ธ ๋ถ์ (0) | 2025.03.29 |
๊ณ ๋ ค์์ฐ ๋ฐฐ๋น๊ธ, ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง, ์ฃผ์ฃผ์ดํ ์ง์ฐ (1) | 2025.03.28 |
์์ฐ๊ณผํ๊ฒฝ ์ฃผ๊ฐ ์ ๋ง ์์ธ (0) | 2025.03.28 |